一、案例简述桂冠电力采用发行普通股购买资产的方式,分别购买大唐集团持有的龙滩公司65%股权、广西投资持有的龙滩公司30%股权和贵州产投持有的龙滩公司5%股权。同时桂冠电力拟向不超过200名合格投资者非公开发行优先股募集...[继续阅读]

    由于跨境并购(特别是招标流程)对于时间表的要求比境内重组的要求更高,且各国的法律环境和市场环境都不尽相同,每一起跨境并购都有其自身的特殊性,因此,聘请经验丰富的顾问团队,也是跨境项目及其之后的整合能否成功的重要因...[继续阅读]

    一、案例简述本次交易为利亚德光电股份有限公司(以下简称“利亚德”)以发行股份和支付现金方式为支付对价,收购闫荣城、周利鹤、朱晓励、代旭等8名交易对方所持有的广州励丰文化科技股份有限公司(以下简称“励丰文化”)1...[继续阅读]

    一、案例简述本次重大资产重组共包括两个交易环节:向特定对象非公开发行股份募集资金、所募集资金和自筹资金购买资产。上述两个环节互为条件,共同构成本次重大资产重组不可分割的组成部分,其中任何一项因未获得所需的批...[继续阅读]

    (详见中概股回归专题)...[继续阅读]

    1.3.1.1 基本流程跨境并购一般可分为一对一谈判流程和招标流程,具体流程如下:一、一对一谈判流程(一)准备工作委任中介机构,组建项目工作小组→确立内部工作、沟通和决策机制→初步研究与评估交易可行性→研究财务假设和估值...[继续阅读]

    一、案例简述江苏长电科技股份有限公司(以下简称“长电科技”)与国家集成电路产业投资基金股份有限公司(以下简称“产业基金”)、芯电半导体(上海)有限公司(以下简称“芯电半导体”)将通过共同设立的子公司,以自愿有条件全...[继续阅读]

    本部分所指的整体上市泛指同一实际控制人下资产的重组、整合,即标的资产与上市公司同处同一实际控制人控制。整体上市较多见于国有企业,由于历史原因,部分国有企业存在大集团小上市公司的情形。近年来随着国有企业改制进...[继续阅读]

    1.2.7.1 并购案例的启示一、时代华纳和美国在线分道扬镳2000年1月10日,全球最大的媒体集团时代华纳老总杰瑞·李文和互联网之王美国在线(AOL)的CEO史蒂文·凯斯在美国纽约曼哈顿创造了历史:将加起来总价值3500亿美元的两家公司合二...[继续阅读]

    一、案例简述上海莱士收购同路生物交易金额近55亿元,是2015年国内医疗健康行业最大的并购交易,亦可以进入当年境内上市公司市场化并购交易金额排名的前五名,其市场影响力巨大。本次交易包含发行股份购买资产和非公开发行股...[继续阅读]